投资收益怎么算（基金定投的收益率计算问题）

时间： 2024-09-02 08:34:27/span>

基金定投是按照一定的周期间隔来投资，根据不同的策略，每一期投资金额可以相同，也不一定完全相同。对于小白投资者而言，固定周期、固定金额定投问题并不大，不过就是在收益方面差个几个百分点而已。

这样，就必然会涉及收益率计算的问题，用来衡量投资业绩。下面举例来说明，希望大家能够把它搞得清清楚楚、明明白白、真真切切，而不是雾里看花、水中望月。

本号实盘的小富即安基金定投，自2020年1月8日以来总共投入6期，累计投入本金51200元，目前账户资产总额52758.81元。那么，计算投资收益就有以下几种方式。

一，总收益率

这是最简单、最直接的一种计算方式。公式为：

投资总收益率=（即期资产总额-期初投入本金）÷期初投入本金×100%。

假如把51200元视为期初投入的本金，计算收益日的即期总资产为52758.81元，把各项数据代入公式，则可以得到：

总收益率=（52758.81-51200）÷51200×100%=3.04%。

这个总收益率是没考虑货币时间价值的静态数据，各个理财平台上一般会提供给投资者。

如下图所示，是小富即安基金定投账户截至2月14日的持仓总收益率，在xx基金平台上展示的情况。

二，年化收益率

上述总收益率是在一定投资期内的收益除以成本所得的数据。由于投资周期可长可短并不固定，总收益率差异可能会比较大，所以它不适合用来进行横向比较。

例如，有一笔投资在6个月内实现总收益10%，另一笔投资2年内实现总收益30%，那么如何比较这两笔投资的收益水平呢？

如果单纯比较10%和30%，得出的结论显然不合理。比较好的办法就是，都折算成年化收益率，即都换算成投资期为一年365天实现（或预期可以实现）的收益率。

单利计算公式为：

年化收益率=[(投资期内收益 / 本金)/ 投资天数] ×365 ，或者

年化收益率=[(投资期内收益 / 本金)/ 投资月数] × 12 。

这样，第一笔投资的年化收益率就是：

（年化收益率）1=10%÷6×12=20%。

第二笔投资年化收益率为：

（年化收益率）2=30%÷24×12=15%。

复利计算公式为：

年化收益率=(1+投资期内收益 / 本金) ^(365/投资天数）-1，或者

年化收益率=(1+投资期内收益 / 本金) ^(12/投资月数）-1。

这样，第一笔投资的年化收益率就是：

（年化收益率）1=（1+10%）^(12/6)-1=21%。

第二笔投资年化收益率为：

（年化收益率）2=（1+30%）^(12/36)-1=9%。

至此总结一下。我们以上计算总收益也好，计算年化收益率也好，都是针对一笔投资而言的。即期初投入一笔资金C，投资一定周期T天后总资产变为V，从而有以下一般性的计算公式：

1、总收益为：
P=V-C
2、总收益率为：
K=P/C=(V-C)/C=V/C-1
3、单利计算年化收益率为:
(1)Y=K×N=K×(D/T)或
(2)Y=(V/C-1)×N=(V/C-1)×(D/T)
4、复利计算年化收益率为：
(1)Y=(1+K)^N-1=(1+K)^(D/T)-1 或
(2)Y=(V/C)^N-1=(V/C)^(D/T)-1

其中，N=D/T表示投资人一年内重复投资的次数。D表示一年的有效投资时间，对银行存款、票据、债券等D=360日，对于股票、期货等市场D=250日，对于房地产和实业等D=365日。