客群优化+产品调整：银行零售蓄势破局

本报记者 秦玉芳 广州报道

截至3月22日，已有近20家A股上市银行发布2024年业绩报告或业绩快报。整体来看，零售业务营收、净利及资产质量持续下滑趋势凸显，多家银行出现零售业务利润同比两位数降幅。

不过，2025年在国家提振消费的各项举措推动下，银行零售业务将逐步进入提速发展阶段。

零售利润下降

受让利实体经济、银保渠道降费、存量房贷利率下调、消费需求不振等内外部多重因素影响，银行零售业务出现调整。

年报显示，2024年交通银行个人金融业务实现营收1025.96亿元，同比降幅5.3%；实现利润191.97亿元，同比降幅41.79%。平安银行2024年零售业务实现营收712.55亿元，同比降幅25.9%；实现利润3.56亿元，同比降幅94.8%。重庆银行2024年零售业务实现营收30亿元，同比增幅26.18%；实现利润4.44亿元，同比降幅28.86%。

德勤中国金融服务业研究中心近日发布的《中国银行业2024年上半年发展回顾与展望》指出，2024年上半年，10家境内大型商业银行零售业务总营收相较上年同期平均下降7%，两年内平均增速从5%降至-7%，营收规模大幅下降；从利润占比情况来看，零售金融业务条线利润贡献平均占比为29%，同比下降20个百分点。

中国银行研究院银行业与综合经营团队主管邵科表示，当前我国经济处于稳步复苏过程中，居民消费意愿仍需提升，对银行的消费金融业务需求依然不足，表现为居民贷款规模增长持续放缓，业务净息差不断收窄；居民多元化配置资产意愿提升，银行的资产管理与财富管理业务发展空间较大，但受近期债券市场波动加大以及银行代销资管、保险产品费率及佣金率压降等因素影响，相关收入增长面临较大压力。总体而言，银行零售业务的规模、盈利增长面临一定挑战。

中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏也表示，就目前情况看，受内需不足特别是居民消费需求不足等因素影响，商业银行零售业务面临市场需求不足的问题。

上海金融与发展实验室特聘高级研究员任涛进一步强调，当前环境下，一些零售业务占比相对较高的银行承受着更大的压力，主要体现在规模增长较为乏力、息差不断收窄的同时定价内卷加剧等方面。

与此同时，不良率上升，使得零售业务经营面临挑战。邵科指出，部分零售客户的风险有所上行，相关信用卡、消费贷款、个人经营贷的不良贷款率出现一定上升趋势。任涛也表示，前期下沉的高定价客户近年来风险有所暴露，风险处置压力有所加大。

截至2024年12月31日，交通银行个人逾期贷款率2.14%，较上年末上升0.21个百分点；平安银行个人贷款不良率1.39%，较上年末上升0.02个百分点；重庆银行零售贷款不良贷款率2.71%，较上年末上升0.73个百分点。

平安银行副行长兼首席财务官项有志在业绩发布会上表示，当前零售信贷业务面临内外部压力。“我们主动调压了高风险的业务，且压降数量明显，也就导致相应板块信贷业务调整更为明显。”

在此背景下，各家银行纷纷加快零售业务转型，全面调整发展策略，优化零售客群业务结构的同时，强化不良风险的缓释。

银登中心数据显示，2024年全年个人不良贷款批量转让573项，涉及业务规模达1583.5亿元。

在娄飞鹏看来，部分商业银行加快推进零售信贷不良资产处置，有助于压降不良资产优化资产结构，提高其流动性水平，减少不良资产带来的潜在风险和损失，降低不良资产对资本金的占用，提高风险抵御能力，并且用释放出的资本金增加对实体经济的贷款，以更好服务实体经济等，也有助于商业银行甩掉包袱，更好发展零售贷款。

中风险产品体系转型势起

加快不良资产处置的同时，强化零售新增业务的风险管控成为银行零售业务策略调整的重中之重。

平安银行行长冀光恒在年报发布会上强调，当前银行零售业务发展所面临的困难和问题，其背后核心是客户结构的问题。一年多以来，平安银行重点梳理清楚了零售业务发展战略，明确“以零售为主，带有科技基因”的战略定位，同时进行产品风险管控的调整。“我们的风险门槛不断提高，过去一年多我们很快调整了高利差、高风险的产品。”

平安银行首席风险官吴雷鸣也表示，这一轮的零售改革核心是中风险产品体系的构建。“我们摒弃了以前单一的代表产品，而真正地回归到以客户为中心，建立以客户为中心的产品服务体系，并且发挥好平安集团的综合金融和科技的优势，进而打造综合性的中风险产品体系。”

吴雷鸣介绍，这期间有三个重点因素：一是强调自主获客；二是做好客户的分层和产品的组合，通过产品服务组合，为客户提供全生命周期的综合服务；三是重点打造集中风控和资产组合逻辑，有效控制风险的同时做大规模。

整体来看，去年以来多家银行在优化业务结构、提升零售业务风险管控方面布局力度持续增强。重庆银行在研报中指出，2024年该行深入推进结构优化工程，在资产结构、负债结构、资本结构、收入结构等方面全面落实调整优化策略。

交通银行副行长顾斌在年报发布会上表示，交通银行在重点领域的风险化解措施继续有序推进，将统筹业务发展和风险控制，有信心继续保持资产质量的稳定。下一步会继续深化落实防范化解风险各项重点工作；加强对零售资产的质量管控，整体提升零售资产经营管理能力。

在业务机构优化、风险管控门槛上升的各种举措影响下，零售业务正在蓄势破局。

项有志透露，目前零售的一些先行指标已经出现一些向好的迹象，不良的高峰峰值已经过去，逐步出现了风险基本肃清的拐点趋势。“今年已经在逐步地恢复，整体的拐点趋势正在逐步形成。”

冀光恒也强调，现在零售业务已经基本实现了第一步“止血”的目标，但“造血”仍需要一个过程。“要走出来，大概3到5年的时间。”

进入2025年，市场分析人士普遍认为，银行零售业务将进入提速发展阶段。

娄飞鹏指出，年初以来，围绕支持民营企业发展、提振消费等，出台了较多的宏观政策，为商业银行更好服务小微企业、支持居民消费等提供了更大的市场空间，也有多项实质性的政策举措，为商业银行加大金融服务营造了更好的政策环境。

任涛指出，国家各项刺激消费的相关政策有助于提振消费情绪，为银行开展零售业务提供一定支撑，有助于其实现上量、维护存量客户、拓展增量客源，弥补息差收窄的不足。

“在这种情况下，商业银行不仅需要加大零售业务发展，还要充分利用人工智能等新技术提高金融服务质量。”娄飞鹏表示。

（编辑：朱紫云 审核：何莎莎 校对：燕郁霞）